Birjada Du. Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonchli boshqaruv

Sifatida Rossiya bozorlari Hammasi kattaroq raqam kompaniyalari mijozlarga ishonchli boshqaruv xizmatlarini taklif etadi fond bozori. Banklar, moliyaviy va boshqa kompaniyalar buni amalga oshiradilar, shuning uchun investorlar tanlash uchun juda ko'p imkoniyatlarga ega (bu haqda qo'shimcha ma'lumot olish uchun ishonchli shaxsni qanday tanlash kerak sahifasidagi maqolaga qarang). Taklif etilgan shartlar asosan o'xshashdir, garchi, shubhasiz, raqobat menejerlarni mijozlarni jalb qilish choralarini ko'rishga majbur qiladi, shu jumladan yaxshiroq sharoitlar mijozlar uchun.

Menejerlar qancha mijozlar bilan ishlaydi - keling, ushbu savoldan boshlaylik, chunki bu ko'plab potentsial investorlar uchun ahamiyatli emas. Umuman olganda, bu erda zarur bo'lgan miqdorlar, masalan, Pifah yoki Forexda ishonchli boshqaruv bilan solishtirilsa, juda katta. Yirik va o'rta kompaniyalar, qoida tariqasida, investitsiya qilingan mablag'larning pastki chegarasini bir million rubl yoki undan ortiq miqdorda belgilaydilar, garchi istisnolar mavjud.

Deyarli barcha kompaniyalar mijozlarga investitsiyalar yo'nalishi, potentsial rentabellik darajasi va shunga mos ravishda xavf-xatarlarda farq qiluvchi turli xil ishonchli boshqaruv modellarini taklif qiladi. Ushbu modellar o'rtasidagi farq asosan ikkita masalada yotadi: birinchidan, bu investitsiya portfelini shakllantirish tamoyillari (ya'ni, qanday turdagi qimmatli qog'ozlarga investitsiya qilinadi va ularning bir-biri bilan foiz nisbati), ikkinchidan, qanday savdo strategiyalari bo'ladi. masofadan boshqarish uchun ishlatiladi (yuqori xavf, murosa yoki undan ehtiyotkor).

Shartnoma tuzishda mutaxassislar mijozga ushbu barcha masalalar bo'yicha maslahat berishadi va siz investorning afzalliklarini inobatga olgan holda har qanday taklif qilingan variantni tanlashingiz mumkin. Bundan tashqari, qoida tariqasida, boshqaruv jarayonida mijoz, ma'lum chegaralar doirasida, agar ma'lum holatlar talab qilsa, o'z investitsiya portfelining tarkibini o'zgartirishi mumkin.

Fond bozorida masofadan boshqarishning samaradorligi to'g'risida. Bu yildan beri aniq Ushbu holatda haqida gapiramiz boshqaruvning individual shakli haqida umumiy ma'lumotni topish juda qiyin. Biroq, har bir kompaniya o'tgan davrlarda qanday daromad olishga muvaffaq bo'lganligi haqida mijozlarga maksimal ma'lumot berishga harakat qiladi va bu ma'lumotni u yoki bu shaklda muayyan kompaniyalarning veb-saytlarida topish mumkin.

Va nihoyat, menejerlar uchun haq to'lash shakllari va miqdorlari haqida. Bu borada e'tiborga olinishi kerak bo'lgan sezilarli xilma-xillik ham mavjud. Aytaylik, siz boshqaruv ostidagi miqdorning qat'iy foizini yoki daromadning qat'iy foizini yoki ba'zi birlashtirilgan variantlarni belgilaydigan takliflarni uchratishingiz mumkin. Masalan, u quyidagicha ko'rinishi mumkin: boshqaruv to'lovi (mijozning o'rtacha sof aktivlari qiymatining yillik 2% QQSsiz) va yillik 5% dan ortiq foydaning 17% (shuningdek, QQSsiz).

Shaxsiy mablag'larni ishonchli boshqaruvga o'tkazish quyidagilardan biridir eng yaxshi yo'llar o'zingizni barqarorligini ta'minlang. Bu qo'lida puli bor va uni ishga solish istagida bo'lgan har bir kishi uchun mavjud. Statistikaga ko'ra IBISWorld, bugun ko'proq 65% Amerikaliklar o'z kapitalini oshirishning asosiy vositasi sifatida ishonchli pul boshqaruvini tanladilar.

Va bu sababsiz emas.

Axir, bu yondashuv har kimga odatdagi turmush tarzini o'zgartirmasdan va o'z mablag'larini sarflamasdan butun dunyo bo'ylab foydali loyihalarga pul sarflash imkonini beradi. shaxsiy vaqt mustaqil bozor tadqiqotlari uchun.

Ishonchli pul boshqaruvi nima

Agar gaplashsak oddiy so'zlar bilan, keyin ishonchli boshqaruv - bu shaxs tomonidan o'z pullarini boshqarish huquqini boshqa shaxs yoki tashkilotga o'tkazish.

Biznes terminologiyasida ishonchli boshqaruv deganda investor va investor o'rtasida shartnoma tuzish tushuniladi, unga ko'ra birinchisi o'z pullarini boshqaruvga o'tkazadi, ikkinchisi esa daromadning ma'lum foizini mukofot sifatida olgan holda muomalaga kiritadi.

Fond bozorida mablag'larni ishonchli boshqarish

Asosan, pulni ishonchli boshqarish ostida 90% nazarda tutilgan Qimmatli qog'ozlar yoki valyuta bozorlarini masofadan boshqarish, chunki u erda eng likvidli tovarlar aylanadi.

AQShning butun pensiya tizimi birjalarda NYSE, NASDAQ, COMEX va boshqalar.
93% aksiyadorlik jamiyatlari bo'lib, faqat ularga deyarli investitsiya kiritadi 40% amerikaliklar.

Deyarli barcha investitsiya fondlarining aktivlari fond bozorining barcha aktivlari hisoblanadi.

Ishonch boshqaruvi xususiy treyderlar yoki brokerlik uylari yordamida kapital - himoyalangan risklar bilan potentsial juda foydali biznes.

Boshqaruv kompaniyasiga qo'shilish orqali, hatto fond bozori bilan ishlashning eng nozik jihatlaridan uzoq bo'lgan odam ham iloji boricha tez kapitalni oshirish. Professional ishtirokchilar uchun masofadan boshqarishning asosiy afzalliklari shundan kelib chiqadi:

Professional boshqaruv nafaqat analitik yondashuvni, balki aktivlarni sotib olish va sotish uchun yanada qulay shart-sharoitlarni ham nazarda tutadi, umumiy xarajatlarni kamaytiradi.
Investor kapitalining to'planishi tufayli masofadan boshqarish pulti sizga yaratishga imkon beradi diversifikatsiyalangan portfellar.
Tanaffus yo'q investitsiyalarni boshqarishda. Nima bo'lishi muhim emas hayotiy vaziyatlar odam uchun paydo bo'ladi - uning puli har doim u uchun 24/7/365 ishlashda davom etadi.

Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonchli boshqaruvga misol sifatida nafaqat ichki, balki jahon bozoridagi eng yiriklaridan biri bo'lgan FINAM moliyaviy xoldingini olaylik. 1994 yilda tashkil etilganidan buyon u doimiy ravishda eng yaxshi beshta mahalliy brokerlar qatoriga kiradi va investorlarga Yevropa, Osiyo va AQShdagi birjalarga kirish imkoniyatini beradi.

Eng mashhur investitsiya xolding xizmatlaridan biri bu AQSh va Yevropa fond bozorlarida ishonchli boshqaruvdir.

Boshlash uchun minimal miqdor - $80 000 ; o'rtacha yillik daromad 16% mumkin bo'lgan maksimal tushirishda 15% . Boshqaruv to'lovi foydaning o'sish sur'atiga bog'liq va shunday 25% agar hisob kamroq bo'lsa $100 000 Va 20% , agar mijozning hisobidagi summa yuz mingdan ortiq bo'lsa.

Albatta, ko'pchilik uchun rentabellik 13-16% Yiliga juda kichik bo'lib tuyulishi mumkin, ammo biz 1000 dollar haqida gapirmasak, bu aynan shunday, va yuzlab marta ko'proq. Bunday daromadlar bilan ham, qayta investitsiyalash va tufayli tasavvur qilib bo'lmaydigan natijalarga erishishingiz mumkin.

Kichik kapitalga ega odamlar uchun fond bozorida daromadni istisno qilmaydigan boshqa imkoniyatlar ham mavjud.

Masalan, siz tartibga solinadigan broker bilan investitsiya fondlariga sarmoya kiritishingiz mumkin CySEC:

Masalan, o'yin kompaniyasining aktsiyadorlik fondi:

Hisob ochish uchun minimal miqdor $500 . Bundan tashqari, broker bilan siz o'z aktsiyalaringiz portfelini yaratishingiz va boshqa aktivlarni sotishingiz mumkin. Bu usulning farqi shundaki, bu yerda siz aktsiyalarni sotib olmaysiz, balki ulardan foydalanasiz.

Valyuta bozorida aktivlarni ishonchli boshqarish

Bugungi kunda valyuta bozorida ishonchli boshqaruvni yirik kompaniyalar taklif qilmoqda brokerlik kompaniyalari, ularning faoliyati moliyaviy regulyatorlar tomonidan litsenziyalangan va barcha tomonlar kafolat oladi.

Bugungi kunda bunday brokerlardan biri faoliyat yuritish uchun litsenziyaga ega TSB RF. Alpari maxsus hisob turini yaratdi - . Bu pulni unga investitsiya qilishni xohlaydigan treyder tomonidan ochiladigan hisob turi. Ushbu hisobning statistikasi ochiq va barcha investorlar ularni ko'rishlari va boshqalar bilan solishtirishlari mumkin. Agar treyder olti oy yoki bir yil davomida barqaror foyda ko'rsatsa, unga sarmoya kiritish mantiqan to'g'ri keladi. Minimal investitsiya 10 dollardan boshlanadi.

Cheksiz miqdordagi investorlar har bir PAMM hisobiga, ya'ni boshqaruvchi treyderga sarmoya kiritishi mumkin va foyda hissaga mutanosib ravishda taqsimlanadi.

Agar siz sarmoya kiritgan bo'lsangiz $100 , va menejer uni bir oy ichida olib keldi 10% foyda, keyin sizning daromadingiz depozitingiz miqdorining 10% ni tashkil qiladi. To'g'ri, menejer masofadan boshqarish pulti uchun foyda miqdoridan katta komissiya olmaydi. Qoida tariqasida, bu 20-30% ni tashkil qiladi.

Qizig'i shundaki, PAMM hisoblari soni ko'p va har bir investor turli menejerlarga sarmoya kiritib, hisob yaratishi mumkin.

Biror kishi o'z kapitalidan qo'shimcha foyda olishning turli usullariga ega. Va birjalarda yoki fond bozorlarida ishonchli boshqaruv, albatta, eng yaxshilaridan biridir. Bu sizning mablag'ingiz hajmini ko'p qiyinchiliksiz va shubhali sxemalarda qatnashmasdan oshirish imkonini beradi.

Ishonchli boshqaruvning afzalliklari boshqa daromad manbalariga ega bo'lgan, lekin ayni paytda shaxsiy vaqtni olmasdan qo'shimcha daromad olishni boshlashi mumkin bo'lgan kichik va o'rta investorlar tomonidan qadrlanadi. Axir, masalan, kam daromadli fondlarga sarmoya kiritish orqali ular o'zlarini minimal shaxsiy ishtiroki bilan uzoq muddatda kichik, ammo barqaror foyda bilan ta'minlashlari mumkin. Shunday qilib, ishonchli boshqaruvni investorning cho'ntagida qancha pul borligidan qat'i nazar, kapitalni ko'paytirishning universal vositasi deb hisoblash mumkin, ayniqsa har qanday lazzat uchun takliflar mavjud.

Agar xato topsangiz, matnning bir qismini ajratib ko'rsating va bosing Ctrl+Enter! Yordamingiz uchun katta rahmat, bu biz va o'quvchilarimiz uchun juda muhim!

Muvaffaqiyatli ishbilarmonning zamonaviy hayoti fond bozori bilan chambarchas bog'liq. Shu sababli, ushbu sohada o'z daromadlarini oshirishni rejalashtirayotgan investorlar uchun moliyaviy vositalarni tanlash asta-sekin kengayib bormoqda. Qimmatli qog'ozlar bozori yoki birjalarda ishonchli boshqaruv asosiy ishni ixtisoslashgan firmalarga topshirishni o'z ichiga oladi.

Moliyaviy bitimning xususiyatlari

Qonun hujjatlariga (Rossiya Federatsiyasi Fuqarolik Kodeksi) ko'ra, ishonchli boshqaruv - daromad olish uchun investorning aktivlarini ishonchli mutaxassisga ma'lum vaqtga o'tkazish. Rossiyada bu moliyaviy vosita yaxshi ma'noda tejashni oshirish. Birja yoki fond bozorida ishonchli boshqaruv mavjud o'ziga xos xususiyatlar- kompaniya bilan birgalikda individual strategiyani ishlab chiqish va quyidagi operatsiyalarni malakali bajarish imkoniyati:

portfel nazorati qoidalarini kelishib olish;
xavf darajasini to'g'ri baholash;
eng foydali investitsiya shartlarini tanlash;
portfelga kiritish uchun qimmatli qog'ozlarning (SE) xususiyatlarini aniqlash.

Investitsiya va moliyaviy kompaniya bilan shartnoma tuzgandan so'ng, shaxs to'liq ma'lumot, huquqiy yordam va soliq bo'yicha maslahat oladi.

Qimmatli qog'ozlar bilan savdo qilishda ishonchli boshqaruvning xususiyatlari

Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonchli boshqaruv - daromad olish uchun qimmatli qog'ozlar yoki mijozlar pullarini boshqarish. Investitsiyani qabul qilgan menejer bozorni tahlil qilishi, eng yaxshi emitentlarni, investitsiya vaqti va davomiyligini tanlashi shart. Foyda miqdori to'g'ridan-to'g'ri direktorning vakolatiga va bozor holatiga bog'liq.

Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonch ob'ektlariga turli xil ko'chmas mulk (korxonalar yoki qimmatli qog'ozlar) kiradi, lekin agar bu Rossiya Federatsiyasi qonunlarida nazarda tutilmagan bo'lsa, pul emas.

Investor quyidagi imtiyozlarni oladi:

agar kerak bo'lsa, siz noqulay tendentsiyalardan qochishingiz mumkin;
kombinatsiya mavjud turli xil turlari qimmatli qog'ozlar: optsionlar, fyucherslar va boshqalar;
investitsiya portfelini kengaytirish imkoniyati mavjud.

Menejer o'z tasarrufidagi mol-mulkni o'tkazishda hech qanday huquqlarga ega bo'lmaydi, investor manfaatlarini ko'zlab aktivlarni tasarruf etish bundan mustasno. Mutaxassis o'z ishi uchun pul mukofotini oladi, bu bitimning foydasiga bog'liq.

Fond birjasida (birjada) ishonchli boshqaruv ikki toifaga bo'linadi: jamoaviy va individual. Ushbu toifa o'z kapitalini ko'paytirishni xohlaydigan, lekin buni amalga oshirish imkoniyatiga ega bo'lmagan kambag'al investorlar uchun mo'ljallangan. Individual boshqaruv firmaning har bir portfelni alohida nazorat qilishi bilan tavsiflanadi.

To'g'ri boshqaruv kompaniyasini qanday tanlash mumkin?

Investorlar aktivlarining kelajagi ko'p jihatdan ular qo'liga topshirilayotgan mutaxassislarning malakasiga bog'liq. Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonchli boshqaruv agentligini to'g'ri tanlash juda muhimdir. Ushbu savolni hal qilishda siz bir nechta muhim fikrlarga e'tibor berishingiz kerak:

Mijozlar daromadlar to'g'risidagi hisobotdan bepul foydalanishlari mumkin.
Kompaniya qo'llab-quvvatlash xizmatiga, yaxshi obro'ga ega va bozorda uzoq vaqtdan beri ishlaydi.
Investorlar foydalanishlari mumkin turli tizimlar, pulni depozit qilish va yechib olish imkonini beradi.
Ishonchli kompaniya aniq daromad tizimiga ega.
Katta miqdorda ijobiy fikr bildirish oldingi mijozlar.

Ko'rib chiqilayotgan daromadni kafolatlash moliyaviy operatsiya qanday yordam beradi to'g'ri tanlov mutaxassislar va bozorda mos keladigan masofadan boshqarish pulti. To'g'ri qaror qabul qilish uchun ularning har birini alohida ko'rib chiqish kerak.

Pay investitsiya fondining xususiyatlari

Pay investitsiya fondi - bu boshqaruv tashkilotining (FSFM) qattiq nazorati ostidagi moliyaviy vositadir. Uning o'ziga xos xususiyati kichik byudjetga ega bo'lgan investorlarning qimmatli qog'ozlarga investitsiyalardan foydalanish imkoniyatidir. Mijoz birjalardagi narxlarni doimiy ravishda kuzatib borishi, yangiliklarni kuzatishi, jamg'armalarni sotib olish va sotishga hojat qolmaydi.

Ushbu turdagi jamoaviy investitsiyalar moliyaviy menejmentning o'ziga xos xususiyatlarini tushunmaydigan (agar siz ushbu masalani tushunmoqchi bo'lsangiz, o'qing) yoki o'z kapitalini boshqarishga vaqtlari bo'lmagan odamlar uchun mo'ljallangan. Investor investitsiya fondiga istalgan miqdorni kiritishi va olishi mumkin real daromad bank hisobidan ko'proq. Uning pullari fond bozorida ishonchga ega bo'lgan qolgan ishtirokchilar bilan birlashtirilgan.

Aktsiyadorlarning daromadi investorning bozordagi ulushini oshirishdan hosil bo'ladi. Ular sotilganda va foyda ko'rganda, aks holda investor yo'qotish xavfini tug'diradi. Biroq, yakuniy natija faqat aksiyalar sotilgandan keyin ma'lum bo'ladi.

O'zaro fondlarning ijobiy tomonlari:

mavjudlik (siz 1-3 ming rubldan sarmoya kiritishingiz mumkin);
ishonchliligi;
rentabellik;
professional boshqaruv;
clearInfrastructure();
mijozlarni kapitalni adolatsiz boshqarishdan kamaytiradigan va himoya qiladigan qat'iy davlat nazorati.

Salbiy tomonlari:

yuqori xavf darajasi;
investitsiya hujjatlarini rasmiylashtirish va saqlash xarajatlari;
boshqaruv kompaniyasi bozordagi vaziyatdan qat'i nazar, doimiy ravishda foizlarni oladi.

OFBU: xususiyatlari, ijobiy va salbiy tomonlari

Umumiy bank boshqaruvi trasti - bu Markaziy bank tomonidan tartibga solinadigan va nazorat qilinadigan fond bozoridagi ishonch turi. Ko'rib chiqilayotgan tashkilot yuridik shaxs emas va uning faoliyati nazorat ostida Federal xizmat moliyaviy bozorlarda.

OFBU mos keladi turli guruhlar investorlar va pullaringizni nafaqat mahalliy, balki xorijiy qimmatli qog'ozlarga ham investitsiya qilish imkonini beradi, qimmatbaho metallar, valyuta. Bu ularni Moliyaviy bozorlar bo'yicha Federal Xizmatning (FSFM) qattiq nazorati ostida bo'lgan investitsiya fondlaridan tubdan ajratib turadi. Bundan tashqari, mijozlar derivativlar bozorida fyucherslar bilan operatsiyalarni amalga oshirishlari mumkin, bu esa maksimal foyda keltiradi va ularni risklardan sug'urta qiladi. Bank boshqaruvining umumiy maqsadli fondi bozorida ishonchli boshqaruv ob'ektlari quyidagilar bo'lishi mumkin:

pul;
chet el valyutasi;
tabiiy toshlar va metallar.

Investor hisob-kitoblarni amalga oshirish va pulni saqlash uchun alohida hisob ochishi kerak. Bu jamg'armalarni kredit tashkilotining kutilmagan muammolaridan himoya qilishni kafolatlaydi. Investorning OFBUdagi foydasi investitsiya aktivlarining rentabelligi va fondni boshqarish samaradorligiga bog'liq.

OFBU ning ijobiy tomonlari:

katta investitsiya imkoniyatlari;
yuqori daromad olish imkoniyati;
mulkni boshqarish, saqlash va hisobga olishda tejash, chunki barcha ma'muriy xarajatlar bank tomonidan qoplanadi;
Markaziy bank fond bozorida ko'rib chiqilayotgan ishonch turi faoliyatini nazorat qiladi.

OFBU ning salbiy tomonlari:

potentsial mijozlarning fond faoliyati to'g'risida past xabardorligi;
banklar ko'pincha leverajdan foydalangan holda xavfli strategiyadan foydalanadilar, shuning uchun omonatchi ko'p pul yo'qotish xavfini tug'diradi;
Moliyaviy bozorlar bo'yicha asosiy bilim talab etiladi.

Shaxsiy ishonchli boshqaruvning (IMF) o'ziga xos xususiyatlari

IMU - kapitalni saqlash va ko'paytirish usuli bo'lib, u investor tomonidan vakolatli mutaxassisga topshirilgan jamg'armalarni boshqarishni o'z ichiga oladi. Bozordagi ishonchning bunday turi katta mablag'larni boshqaradigan odamlar uchun javob beradi.

Strategiyani rejalashtirishda mutaxassislar mijozning barcha talablarini inobatga oladi qabul qilinadigan daraja xavf, kerakli foyda, foydalaniladigan vositalar va boshqalar. O'IH o'z faoliyati to'g'risidagi ma'lumotlarni e'lon qilishni talab qilmaydi (investitsiya fondlaridan farqli o'laroq). Soliqlarga kelsak, agent to'laydi daromad solig'i muassis uchun olingan foydadan.

IMU afzalliklari:

portfel tuzilishini tartibga solishning hojati yo'q;
mijoz uchun individual portfelni shakllantirish;
investor nafaqat bo'yicha maslahat olishi mumkin umumiy masalalar, balki sizning portfelingiz uchun ham;
agar kerak bo'lsa, hisobni yopmasdan yoki undan pul olmasdan strategiyani tezda o'zgartirishingiz mumkin;
mijoz har chorakda o'z portfeli bo'yicha hisobot olish imkoniyatiga ega.

IMUning fond bozoridagi kamchiliklari:

natijani boshqa investorlarning portfellari bilan solishtirish imkoniyati yo'q;
Qimmatli qog'ozlar bozori va moliya bo'yicha boshlang'ich bilim talab etiladi;
Xizmat faqat yirik investorlar uchun mavjud.

Forex savdosining afzalliklari nimada?

Forex savdosi valyutalarni sotib olish va sotishdan foyda olishga asoslanadi, ularning kursi vaqti-vaqti bilan ma'lum mamlakatlarning iqtisodiy sharoitlariga qarab yuqori yoki past bo'ladi.

Yuqoridagi ma'lumotlarga asoslanib, odam qo'shimcha daromad olishning turli usullariga ega degan xulosaga kelishimiz mumkin. Qimmatli qog'ozlar bozorlari yoki birjalarda ishonchli boshqaruv - bu sizning jamg'armalaringiz hajmini ko'p qiyinchiliksiz oshirishning ajoyib usuli.

Investorlar ko'pincha pulni yiliga kamida 20% ga investitsiya qilish unchalik qiyin ish emasligini aytishadi. Shu bilan birga, atrofida ancha yuqori foizni taklif qiladigan ko'plab firibgarlar mavjud. Men to'plangan mablag'imni kompaniyaning ishonchli boshqaruviga investitsiya qilmoqchiman, lekin qanday qilib yoki kimni tanlashni bilmayman.

Ayting-chi, qaerdan boshlash kerak, nimaga e'tibor berish kerak? Ehtimol, siz ma'lum bir investor yoki fondni tavsiya qila olasizmi?

Darhol eslatib o'tamanki, yuqori rentabellik odatda yuqori xavf bilan bog'liq va qimmatli qog'ozlarni boshqarishda rentabellik kafolatlanmaydi. Men sizga ishonchli boshqaruv uchun qanday imkoniyatlar mavjudligini, boshqaruv kompaniyasini qanday tanlashni va nima uchun pulingizni xususiy shaxsga berish xavfli ekanligini aytaman.

Evgeniy Shepelev

xususiy investor

Daromad va xavf haqida

Investitsiyalarda xavf va daromad o'rtasida bog'liqlik mavjud: potentsial daromad qanchalik yuqori bo'lsa, xavf shunchalik yuqori bo'ladi. Har doim esda tutingki, yuqori daromad odatda investitsiyalaringizni yo'qotish xavfi bilan bog'liq.

Yiliga 20% investitsiya qilish qulayligiga kelsak, ko'p narsa fond bozoridagi vaziyatga bog'liq. Qimmatli qog'ozlar bozori 10% o'sgan yilida 20% ni tashkil qilish - bu ajoyib natija. 40% ga o'sganida 20% qilish - bu shunday natija. Eslatib o‘tamiz, 2015-yil boshida hatto yillik 20 foizli bank depozitlari ham mavjud edi.

Investitsiyalar rentabelligi inflyatsiya, depozit stavkalari va tegishli fond indeksining dinamikasi bilan taqqoslanishi kerak.

Ishonchli boshqaruv turlari

Rossiyada pulingizni oshirish uchun mutaxassislarga pul o'tkazishning uchta asosiy usuli mavjud. Bular investitsiya fondlari, ishonchli investitsiya hisobi va doimiy ishonch.

O'zaro fondlar. Mohiyati oddiy: ko'plab investorlarning pullari fondga birlashtirilgan, uning mablag'lari boshqaruv kompaniyasi (MC) investitsiya deklaratsiyasiga muvofiq aktsiyalarga, obligatsiyalarga va boshqa aktivlarga investitsiya qiladi. Investor boshqaruv kompaniyasi bilan bog'lanadi, pul qo'yadi va tanlangan fondning aktsiyalarini oladi. Keyin aktsiyalarni qaytarib olishingiz va ular uchun pul olishingiz mumkin. Kirish chegarasi ko'pincha 1000 rubldan boshlanadi.

Ishonchli boshqaruv bilan IIS. Boshqaruv kompaniyalari taklif qilingan investitsiya strategiyalaridan birini tanlab, ular bilan bunday hisob ochishni taklif qiladilar. Hisobdagi mablag'lar tanlangan strategiya doirasida boshqaruv kompaniyasi tomonidan boshqariladi. Ushbu parametr soliq imtiyozlari tufayli qiziqarli: siz yil davomida IISni to'ldiruvchi summaning 13 foizini olishingiz yoki IIS bo'yicha daromaddan shaxsiy daromad solig'ini umuman to'lamasligingiz mumkin. Kirish chegarasi odatda 50-100 ming rublni tashkil qiladi, bir kalendar yilida IISga 1 million rubldan ko'p bo'lmagan mablag'ni kiritish mumkin emas.

Oddiy ishonchli boshqaruv. Bu variant faqat badavlat investorlar uchun javob beradi. Ko'pincha, agar biz tayyor strategiyalar haqida gapiradigan bo'lsak, kirish chegarasi bir necha million rubldan iborat. Boshqaruv kompaniyasi chinakam individual investitsiya portfelini yaratishi va qo'llab-quvvatlashi uchun uning hajmi o'n millionlab rubllarda o'lchanishi kerak. So'nggi paytlarda ishonchli boshqaruvni taklif qiluvchi robot-maslahat xizmatlari paydo bo'ldi, ammo kirish chegarasi ancha past.

Uchta variantdan qaysi birini tanlasangiz, boshqaruv kompaniyasiga murojaat qilishingiz kerak bo'ladi. Bular qimmatli qog'ozlar bozorining professional ishtirokchilari, yuridik shaxs qimmatli qog'ozlarni boshqarish litsenziyasi bilan.

Boshqaruv kompaniyasini qanday tanlash kerak

Rossiyada ko'plab boshqaruv kompaniyalari mavjud, eng yiriklari banklar bilan bog'langan. Masalan, "Sberbank Asset Management", "VTB Capital Asset Management" va boshqalar mavjud. Shuningdek, mustaqil boshqaruv kompaniyalari mavjud, masalan, Dokhod, Arsagera.

Ko'pgina kompaniyalar bir vaqtning o'zida investitsiya fondlarini, ishonchli boshqaruv bilan IISni va oddiy ishonchli boshqaruvni taklif qilishadi.

Menejment kompaniyasini tanlashda nimalarga e'tibor berish kerak.

Litsenziyaning mavjudligi. Boshqaruv kompaniyasining veb-saytiga o'ting va u erda kompaniya haqida ma'lumot toping. Qimmatli qog'ozlarni boshqarish litsenziyasi bor yoki yo'qligini bilib oling. Litsenziyalar reestrida Markaziy bank veb-saytida kompaniya to'g'risidagi ma'lumotlar mavjudligini tekshiring.

Ishonchlilik reytingi. Reytinglarga qarang, masalan, RA Expert, kompaniya qanchalik ishonchli. Maksimal ishonchlilik A++ yoki AAA. Boshqa barcha narsalar teng bo'lsa, A++ dan B++ gacha bo'lgan reytingga ega boshqaruv kompaniyasi bilan ishlash yaxshiroqdir.

Boshqaruv ostidagi aktivlar hajmi. Bu ko'rsatkich qanchalik yuqori bo'lsa, shuncha yaxshi. Bozor rahbarlari uchun bu yuzlab milliard rublni tashkil qiladi

Daromadlilik. Masalan, siz investitsiya fondining daromadini kamida bir necha yil davomida tegishli umumiy daromadlilik indeksining (ya'ni dividendlarni hisobga olgan holda) daromadi bilan taqqoslashingiz mumkin. O'zaro fond indeksdan qanchalik kam ortda qolsa, shuncha yaxshi bo'ladi.

Xarajatlar miqdori. Bir nechta boshqaruv kompaniyalarining mahsulotlarini solishtirganda, boshqaruv va pul mablag'larini depozit qilish / yechib olish uchun minimal to'lovlar bilan kompaniyani tanlash yaxshidir. E'tibor bering, boshqaruv to'lovlari daromad bo'lmasa ham olinadi.

O'zaro ta'sir qilish qulayligi. Agar siz investitsiya fondlarining aktsiyalarini sotib olsangiz yoki to'g'ridan-to'g'ri boshqaruv kompaniyasining veb-sayti orqali shaxsiy investitsiya hisobini ochsangiz yaxshi bo'ladi. Ba'zilar uchun uyi yoki ish joyi yaqinida boshqaruv kompaniyasi yoki uning agent-vakili ofisining mavjudligi muhim.

Siz mablag'larning bir qismini bitta boshqaruv kompaniyasining rahbariyatiga, bir qismini boshqasiga berishingiz mumkin. Bu boshqaruv kompaniyasining muammolari yoki xatolari tufayli mablag'larni yo'qotish xavfini kamaytiradi.

Investitsiyalar rentabelligi strategiyaga, fond bozoridagi vaziyatga, boshqaruvchi kompaniya va komissiyalarning harakatlariga bog'liq.

"Xususiy egasiga" pul berish xavfli ishdir

Boshqaruv kompaniyalaridan tashqari, xususiy mulkdorlar ham ishonchli boshqaruv xizmatlarini ko'rsatadilar. Ba'zi treyderlar va investorlar boshqa odamlarning pullarini ular uchun komissiya evaziga savdo qilish orqali boshqaradilar - odatda foydaning foizi.

Ikkita asosiy variant mavjud:

Pulni menejerga o'tkazing, u o'z hisobida ishlaydi. Agar menejer firibgar bo'lib chiqsa, barcha pulingizni yo'qotishingiz mumkin.
Menejerga brokerlik hisobingizga yoki IISga kirishga ruxsat bering. Xatarlar kamroq, ammo muvaffaqiyatsiz bitimlar tufayli pul yo'qotish ehtimoli hali ham mavjud.

Malakasiz menejer yoki firibgar bilan uchrashish ehtimoli yuqori. Agar siz o'zingiz sarmoya kiritmoqchi bo'lmasangiz, jismoniy shaxslarga emas, balki litsenziyalangan boshqaruv kompaniyalariga murojaat qilish yaxshiroqdir. Bu xavfsizroq.

Agar siz "xususiy egasi" bilan bog'lanmoqchi bo'lsangiz, undan tajriba va muvaffaqiyatli investitsiyalarni tasdiqlovchi hujjatni so'rang. Bu, masalan, muhr bilan bir necha yil davomida brokerning hisoboti bo'lishi mumkin. Hech qanday holatda o'z so'zingizga ishonmang; kelishuvlaringizni yozma ravishda yozing. Menejerning oldingi mijozlarining sharhlarini o'qish mantiqan.

Siz barcha pullaringizni bitta menejerga ishonmasligingiz kerak.

Qisqacha

Birinchidan, sizga mos keladigan narsani tanlang: investitsiya fondi, ishonchli boshqaruvga ega IIS yoki muntazam ishonchli boshqaruv. Har bir variant o'zining ijobiy va salbiy tomonlariga ega. Mavjud miqdorlar va investitsiya ufqidan boshlang.

Boshqaruv kompaniyasini tanlashda, boshqaruv ostidagi mablag'lar hajmiga, komissiyalar miqdoriga va o'zaro ta'sir qilish qulayligiga e'tibor bering. Kompaniya qimmatli qog'ozlarni boshqarish uchun litsenziyaga ega bo'lishi kerak.

Xususiy menejerlar bilan hamkorlik qilish xavfliroq: siz firibgar bilan uchrashishingiz mumkin.

Qimmatli qog'ozlarni boshqarishda rentabellikni kafolatlash taqiqlanadi. O'tgan rentabellik haqidagi ma'lumotlar bizga kelajakni bilishga imkon bermaydi.

Shaxsiy moliya, hashamatli xaridlar yoki oilaviy byudjet haqida savolingiz bo'lsa, quyidagi manzilga yozing: [elektron pochta himoyalangan]. Eng ko'p qiziqarli savollar Jurnalda javob beramiz.

Qimmatli qog'ozlar bozorida ishonchli boshqaruv meni qiziqtiradigan investitsiya usullaridan biridir. Bu usul menga nafaqat boshimni boshqa mavzuni o'rganishdan ozod qilish imkonini beradi, balki buni qanday qilishni o'rganayotganda ham pulni tejashga yordam beradi.

Keling, fond bozorida ishonchli boshqaruv mavzusini ko'rib chiqaylik, uning xususiyatlarini ko'rib chiqaylik va o'zingizning investitsiya yo'lingizni tanlang.

Birinchidan, Moskva fond birjasi nima ekanligini ko'rib chiqaylik. Boshqacha aytganda, MICEX. Bu 1992 yilda tashkil etilgan va qimmatli qog'ozlar bozorida birja savdosi yo'nalishida ishlaydigan Rossiya fond birjasi. Keyinchalik, birja shunga o'xshash birjalar bilan birlashdi va biz allaqachon Moskva birjasi deb bilgan moliyaviy xolding kompaniyasini tashkil qildi.

Moskva birjasida savdo bir necha yo'nalishda amalga oshiriladi:

Qimmat baho qog'ozlar
Valyuta
Qimmatbaho metallar
Yuqori talab qilinadigan tovarlar
Hosila moliyaviy vositalar.

Birjaning o'zida savdo qilish mumkin emas, unga pul investitsiya qilish kamroq. Shu maqsadda faoliyatni amalga oshiradigan maxsus litsenziyalangan brokerlik platformalari mavjud. Ammo shunga qaramay, aktsiyalarni sotib olish va sotish faqat birja treyderlarining o'zlari uchun mavjud. Yoniq bu daqiqa Bunday saytlar forex brokerlari kabi PAMM hisoblari sifatida ishlamaydi, shuning uchun har qanday holatda ham siz fond bozorida ishonchli boshqaruv orqali sarmoya kiritishingiz kerak bo'ladi.

Buning uchun siz treyder yoki menejerni topishingiz kerak, Boshqaruv kompaniyasi. Bunday kompaniyalar mavjud. Masalan, qimmatli qog'ozlarni, indekslarni sotib oladigan yoki boshqa narsadan pul topadigan investitsiya fondlari. Siz ularga sarmoya kiritishingiz mumkin. Ammo men ko'rib chiqqan so'nggi statistik ma'lumotlarga ko'ra, ushbu vositaning rentabelligi uni sarmoya sifatida ko'rib chiqish uchun juda past. Kapitalni saqlab qolish uchun bu mumkin, ammo shunga qaramay, siz bir nechtasini tanlashingiz kerak. Shaxsan menda bunday investitsiyalar bo'yicha tajriba yo'q edi. Va ularning pasayish tendentsiyasi tufayli, hozirda meni qiziqtirmaydi.

Yana bir usul - Individual Trust Management. Bu erda yaxshi menejerni topish juda muhimdir. Ko'proq savdogarlar fond bozorida savdo qilmoqdalar. Ulardan ba'zilari barqaror va tushunarli bozor tufayli Forex-dan kelgan.

Lekin shunga qaramay, shaxsan men uchun Forex, MICEX va qimmatli qog'ozlar qorong'u o'rmon bo'lib, u erda men uchta qayin daraxtida adashib qolishim mumkin edi. Shuning uchun men ishonchni boshqarish usullarini tanlayman.

Ushbu investitsiya usulida hali ham ba'zi kamchiliklar mavjud:

Portfellarni boshqa investorlar bilan solishtirish mumkin emas
Xizmatga kirishning yuqori narxi.

Ammo hali ham ba'zi afzalliklar mavjud:

Siz treyder bilan shaxsan muloqot qilishingiz va u bilan ishlashga arziydimi yoki yo'qligini tushunishingiz mumkin.
Menejerning o'zi qanday ishlashiga qarab bir kun, hafta yoki oy davomida qimmatli qog'ozlar bozoridagi barcha operatsiyalar bo'yicha hisobotni ko'rishingiz mumkin.
Bir-biridan mustaqil ravishda bir nechta treyderlar bilan ishlash qobiliyati.

Bu siz bir nechta treyderlar bilan ishlamoqchi bo'lsangiz. Ularning ko'pchiligi juda yuqori standartlarga ega va siz bilan kamida ming dollar va undan ko'proq pul ishlashga tayyor.

Mening omadim keldi. Men hozirda kamroq kapital bilan investitsiyalar bilan ishlaydigan treyderni topdim. Ushbu investitsiya chegarasi uchun u 10 ming rublgacha kamaytirildi, bu ko'pchilikka qaraganda ancha arzon. va u yaxshi. Va u uzoq vaqtdan beri va o'zining shaxsiy, tasdiqlangan usullari bilan savdo qilmoqda. U bu masalada maxsus o'qitilgan va bir necha yildan beri Moskva birjasida ishlaydi.

Pastga tushishlar bo'lgan, ammo hozir u barqaror va yiliga kamida 40% kafolat beradi. 100 ming rubldan ortiq sarmoya kiritganlar uchun biz muhokama qilamiz qo'shimcha shartlar, mos ravishda foiz yuqoriroq. Siz Sergey Kamenetskiy haqida o'qishingiz mumkin

O'qish foydali bo'lishi mumkin: